Fragen Sie ein Portfolio-Operations-Team, wie lange ein Reporting-Zyklus dauert, und Sie erhalten eine Antwort in Tagen, nicht in Stunden. Fragen Sie, wie viele Personen daran arbeiten, und Sie erhalten eine Liste, die unauffällig einige der teuersten Senior-Profile des Hauses enthält.
Bei der IST Investmentstiftung verschlang das Erstellen und Prüfen der Factsheets für die Anlagegruppen geschätzt 20+ Stunden pro Monat; multipliziert mit zwölf Zyklen pro Jahr. Die Kosten stehen auf keiner Budgetzeile, weil niemand sie als Service bezahlt. Sie kommen aus Personalressourcen, die sonst etwas anderes hätten tun können: Managerresearch, Allokationsarbeit, Kundengespräche.
Automatisierung ist hier kein Moonshot. Die Daten existieren, die Templates sind weitgehend stabil, die Berechnungen sind gut verstanden. Was fehlt, ist die Engineering-Disziplin, alles einmal zusammenzuziehen und nach Zeitplan laufen zu lassen.
Als wir das bei der IST Investmentstiftung umgesetzt haben, sank der monatliche Aufwand von 20+ auf 3–4 Stunden, eine interne Schätzung auf Basis erster Messungen, auf einer Pipeline, die seit Oktober 2025 live ist. Die Senior-Mitarbeitenden verschwanden nicht aus dem Prozess. Sie rückten auf, vom Ausführen hin zum Prüfen.